ZEFINANCE commodities outlook
Обзор для подписчиков более широкий, включая трансляцию в режиме реального времени из Чикаго, и риал тайм данные по добыче в США, реакцию ведущих сырьевых трейдеров и риал тайм оценки, еженедельно для подписчиков + обзоры важных изменений на рынке сырья.
При использовании или упоминании материала, ссылка на него обязательна. ВАЖНО - матерел подготовлен на основе данных подписки ZEFINANCE, что так же важно упомянуть:
Обзор рынка нефти и газа 2 марта 2016
Рост запасов нефти в США, на 10,3 млн. барр. не привел в падению цен, после небольшого снижения сразу после публикации статистики в 18:30, нефть подорожала в целом на 3%. Это связанно с сезонностью роста, нефтяных запасов, в прошлом году, предложение нефти выросло так же на 10 млн. барр., но на фоне низких показателей импорта, и более высокого потребления дистиллятов, роста складских запасов удалось избежать. В этом году, на рынок США поступило дополнительно 6,5 млн. барр. импортной нети, на фоне 5 млн. сокращения товарного производства НПЗ, и роста переработки сырой нефти на 1,2 млн. барр. в полуфабрикаты, это и привело к росту запасов на 10 млн. барр. Добыча нефти в США, сокращается медленнее ожиданий. Но за последний год потребность в нефти, выросла на 1 млн. барр., как за счет роста преработки к прошлому году на 600 тыс. барр. в сутки, так и за счет сокращения внутреннего производства на почти 300 тыс. барр в сутки. В этих условиях, рост импота нефти с мирового рынка неизбежен, НПЗ США по прежнему ожидают продолжения сокращения внутренних поставок.
Обзор цен на 2 марта:
Цена поставочных контрактов нефти марки Брент, вышла к 37.3$ обновив трехмесячные максимумы. рост цены по сравнению с прошлым обзором составил 2$. Фьючерсы с поставкой в августе 2016 г. подорожали до 38.8$ (+0.8$), контракты с поставкой в ноябре 2016 выросли в цене с 39.78$ до 40,47$, контракты с поставкой в марте 2017 выросли в цене с 41.72$ до 42.12$, контракты с поставкой в декабре 2018 упали в цене с 47.14 до 46.96$, контракты декабря 2019 немного выросли с 48.5 до 48.9$, контракты с поставкой в декабре 2020 г. выросли в цене с 50.2 до 50.48$ (все цены в сравнении с прошлым обзором).
Обзор фрахта «БАЛТИК ДРЮ» между 3 февраля и 2 марта 2016
- В Балтике, фрахт, ВЫРОС в цене до 335 п. (+33 п.)
- В регионе Суэцкого канала фрахт снизился с 209 до 171 п.
- В регионе Панамского канала ВЫРОС 284 до 364 п.
- Цена перевозки супертанкерами ВЫРОСЛА с 280 до 350 п.
1 п. индекса это 10$ стоимости суточного фрахта грузового судна океанского класса.
Запасы газа в Европе:
Запасы газа в ЕС сократились с 48.9 млрд. куб. м. до 38.58 млрд. куб. м., загрузка между 3 февраля и 2 марта упала с 52,3% до 41.45%. По сравнению с мартом 2015 запасы газа в ЕС выше на 6 млрд. куб. м. или на 19%, что связанно с теплой погодой в феврале. В начале весны аномальная погода может стать одним из главных факторов роста спроса на газ. Францию и Испанию ждут температуры существенно ниже нормы. В Британии, ряде стран Центральной Европы и в Скандинавии будут заморозки и частые снегопады, утверждают эксперты MeteoGroup U.K.Холодные воздушные массы с севера приведут к тому, что март будет холодным, считает Элеонор О'Нил, старший метеоролог The Weather Company. Прошедший месяц был третьим самым теплым февралем с 2006 г. По оценкам консультантов Pira Energy Group, в результате этого спрос на электроэнергию в ЕС упал на 2,5%, или на 9 гигаватт. После формальной зимы, которая в Европе была лишь затянувшейся осенью, морозный март внесет свои коррективы. Как считают эксперты Energy Apects, только за первые две недели нового месяца спрос на газ для отопления подскочит сразу на 13%, или на 1 млрд куб. м. Затем все будет зависеть от дальнейших капризов природы.
Технологически низкие запасы газа сейчас в Венгрии 20.5% по сравнению с 25% месяц назад. В Бельгии наполненность газовых хранилищ опустилась до 22.5%. Запасы газа на Украине сократились до 9.9 млрд., загруженность хранилищ сократилась с 35 до 32%, но говорить о дефиците газа на Украине нельзя. К концу отопительного сезона, запасы должны остаться выше 8 млрд., а не 7,6 млрд. как в 2015 г.
Обзор рынка нефти и газа 3 февраля 2016
По последним данным из США, самой оперативной и точной статистики в мире, которая вышла в 18:30 по Москве: добыча нефти в США сократилась всего на 7 тыс. барр. в сутки, за счет Аляски. Несмотря на то, что запасы нефти в США остаются исторически высокими, нефтепреработчики увеличили импорт нефти к прошлому году на 869 тыс. барр. в сутки, или на 5,6%. В нефтепереработке спрос на сырую нефть вырос всего на 71 тыс. барр., а экспорт нефти на внешние рынки сократился на 103 тыс. барр., это значит нефть идет в хранилища.
Публикация данных о деловой активности сектора услуг США за январь, показавшая самый слабый результат за 2 года, показала, что падение сырьевых рынков, повлияло на всю экономику США. В Чикаго, эту информацию восприняли, как сигнал, о том, что ФРС сохранит низкие ставки. Кроме того, есть понимание, что хеджированные поставки сланцевой нефти, и поставки по длинным контрактам, невыгодны, и такая нефть идет до лучших времен в хранилища, ожидая либо экспорта, либо роста цен нефти выше 45$. Сложилась парадоксальная ситуация, - рост цен нефти, на мировом рынке, повысит спрос на внутренние поставки, и сократит импорт, а значит, рост цен нефти понизит складские запасы нефти в США. Реакции трейдеров в Чикаго на данные по запасам, четко подтверждают, такой ход мыслей, как и аномальный рост импорта нефти в США в течении декабря –февраля.
Обзор цен на 3 февраля:
Цена смеси Брент в поставочных фьючерсных контрактах, вышла на уровень 35$ (апрель 2016), рост цены составил 6$ к уровню 20 января (мартовский фьючерс). Стоимость нефти с поставкой в августе 2016 равна 38$, февраль 2017 стоит 41,35$, что на 6.7$ выше чем 20 января 2016; декабрь 2018 стоит 47,14$ (+5$), декабрь 2019 стоит 48.5$ (+4.1$).
Обзор фрахта «БАЛТИК ДРЮ» между 20 января и 3 февраля 2016
- В Балтике, фрахт, опустился в цене до 303 п. (-55 п.)
- В регионе Суэцкого канала фрахт вырос с 186 п. до 209 п.
- В регионе Панамского канала снизился с 360 п. до 284 п.
- Перевозки супертанкерами упали с 372 до 280 п.
1 п. индекса это 10$ стоимости суточного фрахта грузового судна океанского класса.
Запасы газа в Европе:
Запасы газа в ЕС сократились до 48.9 млрд. куб. м., загрузка между 20 января и 3 февраля упала с 59% до 52,3%. По сравнению с 2015 г. запасы в ЕС ниже на 1 млрд. куб. м. или на 2%. В Венгрии запасы газа упали до 25% от дебита хранилищ, близко к критическим минимумам, в остальных странах запасы на нормальном или высоком уровне.
Погода в ЕС до 9 февраля ожидается выше климатической нормы с 4 февраля, проблем с перерасходом газа не возникнет.
На Украине запасы газа снизились с 11.9 млрд. до 10.9 млрд. куб. м., загрузка подземных хранилищ на уровне 35%, хуже только в Венгрии. Несмотря на это в 2015 г., в украинских ПГХ было 9.1 млрд. куб. м. газа. На 3 февраля запасы газа на Украине выше прошлогодних на 19.8%, Украина при текущей температуре уверенно проходит отопительный сезон.
Данные по добыче нефти в США, показывают по состоянию на 8 января, рост добычи на 35 тыс. барр. в сутки до 9,3 млн. барр. в сутки. Переработка сырой нефти выросла на 530 тыс. барр. в сутки до 16,4 млн. барр., это 3,2% роста в годовом выражении. Импорт нефти вырос на 678 тыс. барр. до 8.2 млн. барр., что составляет 50% от объёма переработки. США по прежнему остаются крупнейшим в мире импортером сырой нефти.
Производство товарных нефтепродуктов, сократилось в США на 5,4% за последний год. В основном за счет сокращения производства дистиллятов используемых при отоплении. Производство автомобильного бензина, снизилось на 4.2% за последний год.
Резюме: рост переработки на фоне, сокращения товарной продукции, говорит о экспорте продуктов переработки, либо с складировании этих продуктов.
Цены сырья к 20 января опустились в район, многолетних экстремальных минимумов, цены колеблется от 29$ по низко сернистым сортам до 14$ за баррель по высокосернистым.
Низко сернистая нефть с поставкой в феврале 2017 г., стоит 34.7$, с поставкой в декабре 2018 г. 42$, с поставкой в 2020 г. 44.4$
Фрахт, упал в цене по "БАЛТИК ДРЮ"
В балтийском регионе с 24 декабря по 20 января с 478 до 358 п.
В регионе Суэцкого канала с 470 до 186 п.
В регионе Панамского канала с 462 до 360 п.
Перевозки супертанкерами упали с 450 до 372 п.
1 п. индекса это где то 10$ стоимости суточного фрахта грузового судна океанского класса.
Запасы газа на Украине, снизились до 11.9 млрд. кубометров, но остаются на 20,3% выше, чем год назад, Украина имеет шансы пройти отопительный сезон. Отбор газа в Украине вырастет до рекордных значений в ближайшую неделю, по прогнозам сильного похолодания. Температура в начале февраля так же ожидается ниже уровней прошлого года.
В ЕВРОПЕ газовые хранилища заполнены на 59%, запасы газа на 7% ниже уровней января 2015 г. Минимальные запасы в Венгрии (32%), Австрии (43%), Бельгии (49%), Франции (52%).
Максимальный расход газа в: Португалии и Британии, Бельгии и Италии и Франции.
Максимальные запасы газа в Британии (70%), Германии, Италии (67%)